Valutakursmodellering av råvarevaluater : den norske kronen og den canadiske dollaren
Master thesis
Permanent lenke
http://hdl.handle.net/11250/2487883Utgivelsesdato
2017Metadata
Vis full innførselSamlinger
- Master Thesis [4512]
Sammendrag
Denne masterutredningen studerer forklaringsfaktorene bak råvarevalutaer, nærmere bestemt
den norske kronen og den canadiske dollaren. Dette gjøres ved å konstruere økonometriske
modeller for representative valutakursindekser for begge valutaene ved hjelp av et utvalg av
sentrale forklaringsvariabler. Forklaringsvariablene inkluderer flere finansielle- og
makroøkonomiske variabler som kan tenkes å påvirke valutakursene, deriblant en variabel
som representerer gassprisen, en variabel som har fått liten oppmerksomhet i tidligere studier.
Utredningen bidrar til kunnskap om informasjonsinnholdet i valutakursendringene gjennom
tallfesting av en kort- og langtidssammenheng for begge valutaene. Resultatene bekrefter i
stor grad den rådende generelle oppfatningen om at råvarevalutaer drives av felles faktorer,
men fremhever i tillegg flere interessante funn og sammenhenger, som belyser at en analyse
av råvarevalutaer utelukkende basert på endringer i råvarevariabler er utilstrekkelig.